ETF альтернативной энергетики: широкая альтернатива

Апрель 22, 2010 Автор: swens

Альтернативная энергетика является одним из наиболее быстрорастущих секторов - с 2005 г. инвестиции в него выросли на 230%, составив $162 млрд. в 2009 г. Развивающиеся рынки стали лидерами в разработке технологий альтернативной энергетики. В минувшем году только Китай вложил в этот сектор $34,6 млрд., что почти вдове больше, чем инвестиции, сделанные США -  $18,6 млрд.  

По прогнозам Всемирного банка, шесть ведущих экономических держав восточно-азиатского региона должны вкладывать в альтернативную энергетику ежегодно $80 млрд. чтобы стабилизировать уровень выбросов углекислого газа.  

В настоящее время альтернативная энергетика вырабатывает лишь 6% от всего объема произведенной энергии в мире, что говорит о огромном потенциале ее роста.

Это одна из причин, которые делают ее привлекательной для инвесторов. В настоящее время существуeт несколько ETF, инвестирующих в компании сектора. Основываясь на различных технологиях, их можно разделить на четыре основных типа:  ветреная, солнечная, общая чистая и ядерная.     

ETFdtb.com предлагает краткий обзор фондов альтернативной энергетики:

ETF ветряной энергетики
Энергия ветра может быть использована для нужд человека буквально в любой точке мира. Эти технологии приобрели большую популярность в Центральной и Западной Европе. В целом в мире мощности ветряной энергетики за прошлый год выросли на 31%. В Китае этот показатель увеличился вдвое.  Это говорит  о том, что альтернативная энергетика переживает  бурное развитие, несмотря на кризис.  

First Trust ISE Global Wind Energy ETF (FAN)
FAN предлагает инвесторам доступ к акциям компаний ветряной энергетики многих стран. 26,2% активов занимают испанские компании, 16,3% - американские и 14,9% - немецкие.

PowerShares Global Wind Energy Portfolio (PWND)
PWND также содержит в портфеле компании из разных стран. Причем, в равных долях представлены компании, большой, средней и малой капитализаций.  

ETF солнечной энергетики
Это, пожалуй, один из самых популярных секторов альтернативной энергетики. По мнению некоторых аналитиков, ей принадлежит будущее, поскольку солнце - самый мощный источник энергии. Вместе с тем острая конкуренция внутри сектора, которая с одной стороны является главным двигателем прогресса, позволяющая солнечной энергетике конкурировать с углеводородными ресурсами, является причиной снижения маржинально прибыли ее основных игроков.       

Market Vectors Solar Energy ETF (KWT)
Более половина портфеля  ETF занимают компании средней капитализации. Основными компонентами фонда, на которые приходится почти половина его активов, являются  Renewable Energy Corp. и  MEMC Electronic (22% активов портфеля).

Claymore/MAC Global Solar Energy Index ETF (TAN)
TAN предлагает инвесторам доступ ко многим компаниям малой капитализации. На них приходится 2/3 его портфеля. Крупнейшим компонентом фонда является компания First Solar, которая занимает 10% от всех активов.  

ETF универсального типа
Эти фонды имеют в портфеле не только акции представителей ветряной и солнечной энергетики, а также компаний занятых производством энергии из биомассы и морских приливов. В дополнение они имеют в портфеле акции компаний разработчиков технологий чистой энергетики.  

PowerShares WilderHill Clean Energy Portfolio (PBW)
PBW ориентируется на  WilderHill Clean Energy Index, который составлен из акций компаний, специализирующихся на альтернативной и возобновляемой энергетике. В его портфеле - акции 53 компаний, значительную долю среди них занимают производители энергетического оборудования.

Market Vectors Global Alternative Energy ETF (GEX)
В портфеле ETF, который также широко диверсифицирован по типам альтернативной энергетики,  акции 30 компаний, причем большинство из США – им отдано 44%. При этом  самым большим компонентом является  датский производитель ветряных турбин Westas Wind Systems (9,5%), а гигант First Solar занимает 6,7%.

PowerShares Global Clean Energy Portfolio (PBD)
В портфеле PBD -  88 акций, причем, треть его отдана под американские компании. При этом в нем превалируют  компании средней и малой капитализации, и только 14% активов принадлежит компаниям большой капитализации.

PowerShares Cleantech Portfolio (PZD)
PZD состоит из 78 компаний, занимающихся разработкой и усовершенствованием технологий, снижением экономических затрат, повышением эффективности оборудования, снижением энергопотребления и выбросов вредных веществ.  Крупнейшим компонентом является Schneider Electric (2,8%).

iShares S&P Global Clean Energy Index Fund (ICLN)
Фонд из семейства  управляющей компании iShares собрал компании, представляющие различные типы альтернативной энергетики. Помимо солнечной и ветряной энергетики, фонд инвестирует в компании производителей этанола, биомассы и связанных с геотермальной энергетикой.  Более половины портфеля (53%) отдано производителям электронного оборудования.  

ETF ядерной энергетики
В последние годы ядерная энергетика переживает ренессанс. Причем, для Франции этот тип энергетики является основным – ею производится 80% всей электроэнергии страны.

iShares S&P Global Nuclear Energy Index Fund (NUCL)
NUCL собрал акции 24 компаний с упором на энергохолдинги (50,9% активов). Помимо компаний из США (32%), фонд инвестирует в компании Японии (14,6%),  Канады (13,2%) и Франции  (10,1%).

iShares S&P Global Nuclear Energy Index Fund (NLR)
Фонд хорошо диверсифицирован с точки зрения размера капитализации, представленных в нем компонентов. Хотя большинство аналогичных ETF инвестирует в генерирующие компании, данный фонд делает акцент на производителях урана (36,6%) и компаниях, занятых хранением сырья для ядерной энергетики.   

PowerShares Global Nuclear Portfolio (PKN)

Фонд ориентируется на WNA Nuclear Energy Index, в котором собраны компании ядерной энергетики. В том числе, производители оборудования для атомных станций, топлива, инжиниринговые компании и пр.  На компании большой капитализации приходится 2/3 активов фонда.

Прочие ETF чистой энергетики
ETF этой группы объединяет компании, занимающие довольно узкие ниши в альтернативной энергетике.  Например, производителей биомассы, либо участников  программ развития экологически чистого транспорта, а также компании занятые в торговле квотами на выбросы углекислого газа.

PowerShares WilderHill Progressive Energy Portfolio (PUW)
ETF ориентируется на  компании, связанные с развитием технологий по более эффектному использованию традиционных видов энергии.  

PowerShares Global Progressive Transportation Portfolio (PTRP)
PTRP собрал компании, которые разрабатывают и производят более чистые и эффективные виды транспорта. Более половины (57,7%) это промышленные компании, производители товаров длительного пользования (19,3%). Среди компаний с большим весом акций - Clean Energy Fuels Corp., поставщик топлива для автомобилей работающих на природном газе, а также Piaggio & C.S.p.A., итальянская компания по производству скутеров и мотоциклов.  

iPath Global Carbon ETN (GRN)
ETN на Barclays Capital Global Carbon Index Total Return, который отслеживает эффективность самых ликвидных кредитных программ, связанных с выбросами углекислого газа.  В настоящее время это European Union Emission Trading Scheme или EU ETS Phase II и Киотский протокол (Kyoto Protocol’s Clean Development Mechanism).

Elements CS Global Warming ETN (GWO)
Фонд (нота) отслеживает поведение индекса, составленного из 50 компаний (все имеют равное представительство),  деятельность которых направлена на борьбу с глобальным потеплением.  За последний год ETN поднялась на 52%.

First Trust NASDAQ Clean Edge Green Energy Index Fund (QCLN)
QCLN инвестирует в компании, занятые производством, разработкой и продажей новых альтернативных технологий в энергетике, например основанных на использовании энергии солнца, фотогальванических принципах (photovoltaics), также более эффективных аккумуляторов. Среди крупнейших компонентов - Cree (8,4%), мировой лидер в области разработки и производства технологий и материалов на основе карбида кремния и нитрида галлия. Кроме того, компания производит твердотельные источники света.