Большинство управляющих фондами снова проиграли индексным ETF

Март 13, 2015 Автор: swens

Как это случалось и прежде, стратегии инвестирования большинства управляющих фондами в прошлом году не смогли обогнать по доходности индексные ETF широкого рынка, созданных в соответсвии с размером капитализации компаний.  

S&P 500, основной фондовый индекс США (SPDR S&P 500 ETF (SPY), составленный из акций компаний большой капитализации три года подряд показывает двузначный рост: в 2014 г. - 13,69%,  в 2013 г. – 32,39% и 16% - в 2012 г.

Между тем 86,44% управляющих фондами акций компаний large caps в прошлом году не смогли превзойти его результат. За минувшие 5 и 10-лет, стратегии управления соответственно 88,65% и 82,07% менеджеров фондов компаний большой капитализации проиграли S&P 500 по доходности, согласно данным S&P Dow Jones Indexes, опубликованным в четверг.

При этом в прошлом году порядка 66,23% управляющих фондов акций компаний средней капитализации показали результат хуже, чем S&P MidCap 400, а 72,92% управляющих фондов акций компаний малой капитализации проиграли по доходности индексу S&P SmallCap 600.

SPDR S&P MidCap 400 (MDY) вырос в прошлом году на 9,3%.  iShares S&P SmallCap 600 (IJR) – подорожал на в прошлом году на 5%, а его среднегодовой рост на протяжении десяти лет составил 9,3%.